第282章 月6日复盘 沪指再度失守3200点（2 / 2）

假设国内每年新增机柜数为100万架，新增IT负载量为250万kw，若液冷方案渗透率达到70%则对应温控市场规模超310亿元(+80%)，其中液冷温控市场规模将超260亿元。故整体而言随着AI等新应用场景出现，对算力设备和承载算力的数据中心均提出更高的要求，液冷技术有望在后续迎来快速放量。

传媒板块盘中分化，影视以及虚拟数字人方向保持相对活跃，北京文化、大晟文化2连板，奥飞娱乐4天3板，中视传媒涨停，开普云大涨12%。中金公司指出，供给端：影片供应呈现去库存特征，但逐步从存量消化向新片周期演进。需求端：疫情对观众观影习惯产生一定影响，但在持续新片供应下观影意愿有望逐步回流。技术端：AIGC等技术升级推动工业化进程加快，赋能电影内容制作、发行等各生产环节。2023年电影暑期档（6月15日~8月31日）渐近，档期片单可见度日益提升；截至2023年5月全国已实现含服务费票房222.8亿元，同比增长46.0%、较2019年同期恢复率82.1%。伴随暑期重点内容上映，行业将在供需向好下保持渐近恢复，全年票房有望同比持续改善。

光伏板块午后异动走强，TOPCon电池方向领涨，爱旭股份涨停，钧达股份、帝科股份、帝尔激光大涨超7%，晶澳科技、东方日升、京山轻机等涨幅靠前。消息面上，据统计，到2023年底拥有TOPCon电池片产能的厂商将达30家左右，按照相关厂商披露的产能、投资规划，合计落地产能将达到522.6GW。其中，晶科、钧达和天合等10家产能在20GW以上的头部厂商产能就达351GW，占比达67.16%。

点评：供需关系错配导致光伏产业链短期量价经历阵痛期，但作为“投资品”属性明显的光伏项目，终端价格和项目收益率水平将对需求产生明显的影响。同时，受益于项目安装速度较快，预计年内量价间将实现自平衡，本轮跌价企稳后，终端收益率提升将刺激下游需求出现明显拐点。行业发展趋势上，新技术应用方面，随着N型新技术电池片经济性显现，电池片出货结构中N型特别是TOPCon占比有望持续提升，将有望在迭代窗口期享受更高溢价；同时，应紧抓P转N型带来的例如设备、辅材等技术更新上的结构性机遇。

混合现实概念领跌两市，清越科技20CM跌停，长盈精密、智立方、华兴源创、智立方、杰普特、捷邦科技、荣旗科技跌超10%。苹果发布首款MR头显产品Apple Vision Pro，知名苹果分析师郭明錤表示，预计苹果AR/MR头戴装置的大量出货时间为2023年底或2024年初（先前的预期是2023年三季度），预计2023年的出货量可能将低于市场预期，引发了资金的集中兑现，从目前来看风险尚未充分释放，短期或将进入阶段性整理。不过从中长期的角度而言，苹果MR头显的发布，对于消费电子的新增量具有相应的确定性，叠加消费电子行业有望景气拐点，该方向后续或仍存持续观察的价值，不过后续的炒作，可能从纯粹的概念性的投机，逐步向业绩落地方向所转变。

综合来看，苹果MR产业链周二出现巨量筹码集中释放，引发板块内多数个股踩踏行情的发生，对TMT板块整体人气构成杀伤，但AI应用以及传媒影视等方向人气仍存，尾盘出现资金回流动作，关注短线修复力度。指数的持续低迷反而引发资金加速抱团连板股方向，不过此前17天11板的杭州热电受到监管下封死跌停，连板股方向后市持续性需关注明日能否进一步打破5板的高度压制并带动情绪分歧转一致。总体而言，创业板指在创出年内新低后，距离去年4月底2122点仅咫尺之遥，若短线放量跌破将形成周线MACD底背离，而沪指跌破整理平台后也并不具备太大下跌空间，股指层面系统性风险有限，反而需要警惕市场持续结构性分化后的局部风险释放，耐心等待指数企稳后能够与股指反弹形成共振的新热点出现。

注:（免责申明）本文仅为个人笔记，内含个股仅仅是作为分析参考，部分数据来源（东财，同花，财联，申万，安信，汇通。华西等）不能作为投资决策的依据，不构成任何建议，据此入市风险自担。股市有风险，投资需谨慎！

天赐我一双翅膀，就应该展翅翱翔，满天乌云又能怎样,穿越过就是阳光。感谢在股市最低迷的时候认识大家;熙熙攘攘，车水马龙，不负韶华不负君。

祝大家腰缠万贯！股运长虹!顺风顺水！感谢诸君关注.点赞.评论.转发！！！

2023.06.06